Торговую технику Вильямса можно отнести к агрессивно-трендовой. Он считает, что движения рынка случайны и непредсказуемы, поэтому в своем анализе он не использует прогнозирование рынка. Теория хаоса - это новый взгляд на рынок. Она позволяет, как считает Билл Вильямс, увидеть основную структуру, которая управляет поведением рынка. При этом также устраняется двусмысленность, вытекающая из прогнозов теории волн Эллиота.
Это полезно знать (финансовый ликбез)
В то время как хаос старше самой человеческой цивилизации, теория хаоса стала применяться практически лишь после широкого распространения мощных компьютеров. Вам мощные компьютеры для применения теории хаоса в торговле не нужны: супер-ЭВМ необходимы были раньше и использовались для того, чтобы вычленить основные структурные и поведенческие аспекты рынков, принципиально важные и до сих пор ускользающие от внимания среднего трейдера. Теория хаоса одним из своих инструментов имеет фрактальную геометрию, которая успешно используется для изучения процессов и феноменов, считающихся хаотическими с точки зрения евклидовой геометрии и линейной математики Исследования показывают, что рынки находятся в трендовом состоянии 15% - 30% общего времени, и именно в эти периоды трейдер должен быть максимально агрессивен. Вильямс советует использовать технику пирамиды, означающую увеличение позиции при увеличении ее прибыльности и соответственно уменьшение позиции при сокращении тренда. Причем для извлечения прибыли можно использовать тренды любой длительности. Для инициирования позиции используются Фракталы и волны Эллиота.
Фрактал вверх определяется как бар, имеющий по два бара с меньшими максимумами по обе стороны от себя, соответственно фрактал вниз будет иметь два бара с большими минимумами цены вокруг себя. При наличии фрактала его сигнал воспринимается только в том случае, если он подтвержден Аллигатором. Аллигатор представляет собой комбинацию трех МА - Синей, Красной и Зеленой, каждая из которых является сглаженной МА, сдвинутой в будущее. Параметры этих МА следующие: Синяя МА - 13-периодная МА, сдвинутая на 8 баров; Красная - 8-периодная МА, сдвинутая на 5 баров; Зеленая - 5-периодная МА, сдвинутая на 3 бара. Эти линии, показывают взаимодействие различных масштабов времени.
Если они переплетены, Аллигатор указывает на нетрендовый рынок, в котором большинство трейдеров теряют деньги. Базовой стратегией в этой ситуации является следующее - ждать, пока тренд не проявит себя в виде фрактала выше/ниже Аллигатора Замечено, что, чем дольше длится период консолидации, во время которого МА, составляющие Аллигатор, переплетены, тем сильнее последующее движение цены. Вильямс дает этому феномену забавное объяснение - переплетенные челюсти Аллигатора означают, что он спит, и, чем дольше он спит, тем голоднее становится. По мере развития тренда Аллигатор раскрывает челюсти и преследует пищу - цену или быка, медведя; по мере насыщения челюсти его смыкаются, и он опять засыпает.
Фрактал всегда является началом процесса пирамиды. Для уточнения своей позиции на рынке Билл использует технику Эллиота и, хотя волновая теория не используется им для детального подсчета волн, некоторые особенности анализа Вильямса применительно к анализу волн требуют дополнительных комментариев.
Тренд любого масштаба состоит из 5-ти волн, три из которых называются импульсными и две - корректирующими. Теория Эллиота утверждает, что по завершении полного цикла начинается фаза коррекции, насчитывающая три волны. В свою очередь, эти волны могут быть разбиты на минорные волны, но границы каждой волны будут отмечены фракталами, вносящими нелинейность в движение цены. Целью анализа Б.Вильямса является участие трейдера в импульсных волнах и минимизация количества сделок в коррективных. Импульсные волны всегда длиннее коррективных, причем амплитуды их часто находятся в пропорции, определяемой числами Фибоначчи. Основной задачей анализа по Б.Вильямсу является более раннее распознавание 3-ей и 5-ой волн, для чего он часто практикует переход к меньшему временному масштабу. Для распознания 3-ей волны, наиболее масштабной из всех, Билл использует осциллятор, построенный на базе 5-ти и 34-х периодных Moving Averages (МА), он называется Awesome Oscillator. Для расчета 5-ой волны, которая также может быть очень прибыльна, Билл использует уровни Фибоначчи и дивергенцию, поскольку движение цены в этой волне должно происходить с меньшим ускорением. После исполнения ордера на уровне предыдущего фрактала в направлении Аллигатора Билл использует комбинированные сигналы двух индикаторов - Awesome Oscillator (AO) и Accelerator (AC) для наращивания позиции. АС представляет собой аналог индикатора MACD, используемого для измерения момента (аналог второй производной от графика цены). Он представляет собой разницу между АО и его средним (МА). Оба эти индикатора могут использоваться (с учетом их физического смысла) в традиционном анализе, например, для расчета и идентификации дивергенции.
Эти два индикатора используются для добавления открытых позиций в том случае, если рынок начинает двигаться в нашем направлении.
В заключение - несколько базовых рекомендаций:
- Никогда не торгуйте против Аллигатора.
- Вашим первым сигналом при спящем Аллигаторе должен быть Фрактал.
- Находясь в рыночной позиции, следите за всеми сигналами в направлении Аллигатора. Используйте Красную линию Аллигатора в качестве стопа.
