Библиотека

Опубликовано: 12 ноября 2015 Просмотров: 75.7K (13 мин. на прочтение) 

Как работает экономика?

20151112 - Как работает экономика?

Экономика действует как простой механизм, однако склонность человечества все усложнять, привела к тому, что эта система становится всё более запутанной. Поняв простоту процессов, научившись делать прогноз на основе этих знаний, можно без труда сохранять собственные средства, приумножать их и не зависеть от влияния глобальных рынков, финансовых кризисов.

Экономика – механизм, состоящий из простых элементов, ряда повторяющихся сделок. Действующими силами экономики являются:

  1. рост производительности;
  2. кратковременный кредитный цикл;
  3. долгосрочный кредитный цикл.

Рассмотрим эти факторы, соединим их так, чтобы понимать основные процессы.

Сделки

Экономика – сумма составляющих сделок. Сделка – самое элементарное событие, его суть в обмене денег на услуги, товары, активы. Сумма денежных трат и кредита, поделенная на число приобретенных товаров, является ценой сделки:

<цена сделки> = <сумма денежных трат> / <количество приобретенных товаров>

Рынок

Совокупность продавцов и покупателей, которые совершают сделки с одним товаром, формирует рынок. Например, рынки ценных бумаг, пшеницы, нефти.

Если сложить все сделки на всех рынках, общие расходы и общее количество проданного – получим основное понимание того, как действует экономика. Согласно этому принципу совершенно все в мире совершают ежедневно миллионы сделок – покупка билетов за проезд, приобретение продуктов питания, инвестиции в ценные бумаги.

Самым крупным игроком рынка является государство, правительство. Центральное правительство собирает налоги, центральный банк влияет на процентные ставки, печатает новые деньги. Центральный банк является определяющим игроком рынка кредитов.

Кредит – наиважнейшая и самая непонятая часть рынка, она характеризуется огромными объемами.

Для заключения сделок на рынке существуют дебиторы и кредиторы. Цель кредиторов – превратить деньги в еще большие деньги. Дебиторы покупают товаров больше, чем имеют средств. Кредит позволяет этим двум категориям участников получить желаемое. Дебиторы для этого одалживают средства, обязуясь вернуть не только полученную сумму, но и проценты за пользование такими средствами.

Любые два участника рынка могут создать кредит. Но кредит далеко не прост, он одновременно является активом кредитора и обязательством дебитора. Когда кредит и проценты по нему выплачены, сделка считается завершенной.

Кредит важен потому, что дебитор может увеличить расходы. А это стимулирует экономику. Чем больше траты одного участника рынка, тем выше доходы другого.

Кредитоспособность заемщика имеет большое значение в экономике. Но имеет своей сутью возможность дебитора платить по своим долгам. Чем выше кредитоспособность дебитора, тем охотнее кредиторы предоставляют ссуды.

Рост доходов, таким образом, приводит к росту займов. Этот самовозобновляющийся сценарий является причиной роста и появления циклов в экономике.

Рост производительности

Повышение производительности означает возможность создавать больше, чтобы отдавать это в обмен на другие блага. В краткосрочном периоде продуктивность имеет малое значение, а в долгосрочном - достаточно большое. Долг, позволяющий потреблять больше фактически имеющихся ресурсов, заставляет работать и производить напряженнее в момент его погашения. Рост производительности меняется незначительно, не приводит к колебаниям в экономике. Два цикла долговых колебаний:

  • 5-10 лет;
  • 60-75 лет.

Колебания эти ощущаются нами постоянно, они взаимодействуют между собой. Их возникновение обусловлено не инновационными решениями или ростом производительности, а ростом кредита.

Если бы в экономике не было кредита, как инструмента для расчетов, то необходимо было бы больше производить, чтобы иметь возможность больше тратить. Расходы одного – доход другого, а в таком случае получается последовательность сродни графическому изображению цикла производительности.

Но в действующей экономике существует кредит, что и становится условием возникновения циклов. Вина в этом – человеческой природы и действия кредита. Чтобы купить то, на что не зарабатываешь, нужно занять денежные средства как бы у себя самого в будущем, то есть в будущем будет период времени, в котором тратить придется меньше, чем зарабатываешь. Таким образом, уже образуется кредит, который можно обозначить в виде волны, которая растет в период получения кредита и возможности тратить больше, а затем спадает, когда нужно отдать долг.

Поэтому понимание сути кредита важно, так как он приводит в действие основной механизм рынка, который регулярно повторяется.

Фактически то, что принято называть деньгами в современных условиях экономики является кредитом. В условиях кредитной экономики доходы растут быстрее производительности.

Недостаток такой системы возникает только в том случае, если кредит способствует безмерному потреблению, которое невозможно обеспечить собственными силами, в том числе за счет выплаты кредита.

Преимуществом является эффективное использование полученных средств, то есть такое их направление, которое далее станет условием получения большей прибыли. Покупка ТВ в кредит – сверхпотребление, а покупка трактора для обработки земель, сеяния хлеба и его последующей продажи – это разумное перераспределение средств с целью последующего получения прибыли.

Краткосрочный кредит

С ростом экономической активности наблюдается подъем. Это происходит за счет того, что траты питаются кредитом. Сумма трат растет быстрее, чем производство товаров. Рост цен становится основной тенденцией, а она, в свою очередь, приводит к росту инфляции и росту процентных ставок. Далее запускается процесс снижения привлекательности кредита, потребители теряют возможность тратить денежные средства.

Если же процентные ставки сделать ниже, то возможность тратить повышается и рынок снова растет вместе с экономикой. Легкость получения кредита характеризует экономический подъем. Краткосрочный кредитный цикл длится 5-10 лет, регулируется такой процесс Центральным Банком.

В долгосрочном периоде долги растут быстрее доходов, создавая долгосрочный кредитный цикл. В течение десятилетий число кредитов, не обеспеченных реальным производством, растет, приводя к очень высокой долговой нагрузке. Доходы, соответственно, начинают сокращаться, займов все меньше, что и приводит к изменению направления цикла. В этот момент и происходит экономический кризис сродни тому, что наблюдались во времена Великой Депрессии и экономического спада 2008 года.

Падение доходов и рост долговых выплат приводит к тому, что заемщики не имеют средств, они вынуждены распродавать активы, которые наводняют рынок, что приводит к обрушению фондового рынка и рынка недвижимости, ведь стоимость залогового имущества невелика. Кредит быстро исчезает.

В такой ситуации (рецессии) невозможно исправить положение снижением процентных ставок, стимуляция сокращается со стороны Центрального Банка. Кредиторы, анализируя ситуацию, понимают, что долги почти невозможно вернуть, после чего перестают выдавать кредиты. Это явление делевериджа. Избавиться от него можно:

  1. сокращением трат;
  2. сокращением долга за счет реструктуризации;
  3. перераспределением благ;
  4. печатью новых денег.

Около 10 лет необходимо для стабилизации ситуации делевериджа.

Экономика на практике сложна. Однако наложение краткосрочного кредитного цикла на долгосрочный, общее их наложение на цикл роста производительности, позволяет представить то, как складывается экономическая ситуация.

Основные итоги рассмотрения механизма экономики:

  1. нельзя позволять долгу расти быстрее доходов;
  2. не позволять доходам расти быстрее производительности;
  3. делать все возможное для поднятия производительности.

На ту тему: Как действует экономическая машина?

← Ранее
Почему рубль упадет?
Далее →
Что будет с долларом к концу 2015 года?


Материалы по теме

20140405 - Перспективы китайской экономики на ближайшие годы

Перспективы китайской экономики на ближайшие годы

В ноябре 2013 года в Пекине состоялся третий Пленум ЦК КПК. На заседании обсуждались программы реформ, призванных сохранить рост экономики Китая к 2020 году.
Читать далее


20140616 - Как заработать 10 пунктов на Форекс?

Как заработать 10 пунктов на Форекс?

Заработать 10 пунктов - это неплохой результат, но для его достижения нужно знать, какие инструменты способны привести к преодолению этого порога.
Читать далее


20140621 - Мировые экономические циклы

Мировые экономические циклы

Это именно тот инструмент, который может дать возможность экономистам прогнозировать изменения в мировой экономике и предотвратить негативное развитие событий.
Читать далее


20141113 - Метод Мартингейла

Метод Мартингейла

Среди участников рынка Форекс уже давно известен так называемый метод Мартингейла.
Читать далее


20140324 - Обвал российской фондовой биржи

Обвал российской фондовой биржи

3 марта 2014 года непростая политическая ситуация между Россией и Украиной крайне негативно сказалась на российском фондовом рынке.
Читать далее